統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)表明，被動(dòng)指數(shù)型基金今年2月份有良好的業(yè)績(jī)表現(xiàn)，被動(dòng)投資股票基金平均凈值上漲2.51%，基本追平上證綜指同期2.61%的漲幅。而且，從目前被動(dòng)指數(shù)基金的種類來(lái)看，之前飽受詬病的“同質(zhì)化”發(fā)展已經(jīng)開(kāi)始向“差異化”發(fā)展演化。業(yè)內(nèi)人士表示，相關(guān)基金在業(yè)績(jī)“永續(xù)性”及費(fèi)率方面存在優(yōu)勢(shì)，首批FOF產(chǎn)品很可能以此打開(kāi)大類資產(chǎn)配置的切入口。

被動(dòng)投資業(yè)績(jī)企穩(wěn)

據(jù)銀河證券統(tǒng)計(jì)，2017年2月，A股市場(chǎng)小幅上漲，上證綜指上漲2.61%，中小板指數(shù)上漲4.48%，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)上漲2.17%。在此背景下，被動(dòng)投資股票基金平均凈值上漲2.51%，標(biāo)準(zhǔn)股票基金平均凈值上漲3.26%。被動(dòng)投資基金中黃金基金取得不錯(cuò)業(yè)績(jī)，指數(shù)債券型基金業(yè)績(jī)基本持平。

具體來(lái)看，根據(jù)銀河證券基金研究中心的統(tǒng)計(jì)，2017年2月份指數(shù)股票型基金平均凈值上漲2.51%，其中標(biāo)準(zhǔn)指數(shù)股票型基金平均凈值上漲2.55%，增強(qiáng)指數(shù)股票型基金平均凈值上漲2.55%，ETF聯(lián)接基金平均凈值上漲2.34%；指數(shù)債券型基金平均凈值下跌0.03%，其中指數(shù)債券型基金(A類)平均凈值下跌0.01%，(B/C類)平均凈值下跌0.07%；QDII指數(shù)股票型基金平均凈值上漲2.31%，黃金基金平均凈值上漲5.61%。

進(jìn)入3月，指數(shù)基金依舊保持比較良好的勢(shì)頭。從3月首周的數(shù)據(jù)來(lái)看，中泰證券統(tǒng)計(jì)顯示，由于中小個(gè)股及成長(zhǎng)風(fēng)再起，相關(guān)基金品種受益。博時(shí)標(biāo)普500ETF、諾安中證500ETF、博時(shí)深證基本面200ETF、諾安中小板等權(quán)ETF、大成深證成長(zhǎng)40ETF漲幅靠前。

被動(dòng)指基種類日漸多樣

在業(yè)績(jī)企穩(wěn)的同時(shí)，產(chǎn)品設(shè)計(jì)的新穎度也在與時(shí)俱進(jìn)。近年來(lái)，不同階段不同資產(chǎn)的差異化表現(xiàn)，凸顯資產(chǎn)配置的重要性，而指數(shù)化工具型產(chǎn)品是進(jìn)行大類資產(chǎn)配置的有效手段，基金公司也開(kāi)始陸續(xù)完善指數(shù)基金的差異化布局。

從指數(shù)的類型看，被動(dòng)投資基金的標(biāo)的中，規(guī)模指數(shù)數(shù)量最多，達(dá)到191只，占全部數(shù)量的38.0%。其次是行業(yè)指數(shù)157只，占31.2%；接下來(lái)是主題指數(shù)112只，策略指數(shù)23只，風(fēng)格指數(shù)16只。從交易類型看，ETF數(shù)量達(dá)到100只。

另?yè)?jù)統(tǒng)計(jì)，截至2017年2月末，公募基金行業(yè)被動(dòng)型基金產(chǎn)品數(shù)量625只。廣發(fā)、易方達(dá)、南方、天弘、鵬華是公募基金公司中被動(dòng)型產(chǎn)品數(shù)量最多的基金管理人，分別為51只、44只、39只、36只和27只。前5家基金公司發(fā)行的被動(dòng)投資基金數(shù)量達(dá)到197只，占全市場(chǎng)被動(dòng)投資基金數(shù)量的31.5%。前15家基金公司發(fā)行的被動(dòng)投資基金數(shù)量達(dá)到396只，占全市場(chǎng)被動(dòng)投資基金數(shù)量的63.4%?？傮w來(lái)看，雖然指數(shù)基金數(shù)量分布在內(nèi)部還存在不均衡性，但已經(jīng)呈現(xiàn)出多元化的趨勢(shì)。